Cuatro alternativas de inversión para sortear la inflación

Mediante el factoring, los ahorristas pueden invertir de forma individual o colectiva en facturas de empresas, las cuales tienen un retorno promedio de 17%. (Foto: Prestamype)

23/01/2022 05H30

El Índice de Precios al Consumidor (IPC) en Lima Metropolitana avanzó 0.78% (m/m) en diciembre del año pasado, resultado mayor al observado el mes anterior (0.36% m/m). Así, la inflación anual se aceleró de 5.66% en noviembre a 6.43% en diciembre, alrededor de máximos de los últimos 13 años. “Esto quiere decir que si queremos mantener el valor del dinero de un año al otro tenemos que tener un instrumento de inversión que nos dé más de 6%”, sostiene Carlos Ferreyros, experto en finanzas personales y CEO de la fintech Prestamype.

¿Qué alternativas seguras permiten rentabilizar los ahorros? Ferreyros destaca principalmente dos opciones con un buen balance entre riesgo y retorno.

Factoring: Las empresas venden sus facturas pendientes por cobrar, resignando un porcentaje del valor de las mismas a cambio de obtener el dinero a la brevedad. Los ahorristas pueden invertir de forma individual o colectiva en facturas, las cuales tienen un retorno promedio de 17%. El tiempo de espera para cobrar oscila entre los 30 y 90 días. El riesgo que uno asume es el del deudor, que suele ser una empresa grande. “Eso depende de la habilidad de las plataformas para seleccionar buenas facturas, donde el riesgo que uno asume es de empresas sólidas a nivel financiero”, sostiene Ferreyros.

Préstamos con garantía hipotecaria: esta opción consiste en invertir en una mype firmando un contrato de préstamo en Registros Públicos, que a su vez está garantizado por una propiedad inmueble. En empresas como Prestamype, el retorno anual es de 12% a 24%, el tiempo del contrato va desde uno hasta cuatro años, y se reciben amortizaciones y/o retornos mensuales mediante transferencia bancaria. “Detrás de estos préstamos hay una garantía que vale el doble del valor que se presta, por lo que es una forma de invertir con un riesgo acotado”, indica el experto.

Ferreyros señala que ya se empieza a notar una mayor diversificación en el tipo de inversiones. “Hay más personas haciendo crowdfactoring y siendo más selectivas con las facturas que aceptan, es decir, de empresas grandes y sólidas”, afirma. En la plataforma de crowdfactoring, Prestamype cuenta con más de 2,000 usuarios.

Los préstamos con garantía hipotecaria también son atractivos debido a que el sector inmobiliario es estable en el tiempo. El año pasado, Prestamype superó los S/ 120 millones en préstamos con garantía hipotecaria colocados. Los inversionistas son recurrentes. Si bien la fintech ha dado más de 1,200 préstamos, lo ha hecho con poco más de 300 inversionistas que, en promedio, tienen más de tres préstamos hechos en la plataforma.

También existen instrumentos más pasivos, con un riesgo muy bajo pero con una tasa de retorno también baja. “Son buenas opciones por el lado de la seguridad, pero no tanto por el lado del retorno”, dice Ferreyros.

Fondos mutuos: los bancos invierten el dinero de un grupo de ahorristas en acciones, bonos, y otros instrumentos financieros, con el objetivo de lograr mayor rentabilidad. El grado de riesgo lo decide el ahorrista, pero se debe tener en cuenta que a menor riesgo, menor rentabilidad. Según el experto, el retorno puede ser de hasta 6%, dependiendo de la coyuntura, ya que es una inversión volátil.

Depósito a plazo fijo: es una operación donde los ahorros se colocan en una entidad financiera durante un periodo específico de tiempo (habitualmente son 6 meses o un año a más), a cambio de intereses fijos. El promedio de los ahorros es superior a los S/ 1,000, y la mayor tasa de interés a un año es de 5.45% anual en promedio.